La empresa consolidada tiene una facturación total de 284 millones de dólares, con 215 millones de dólares provenientes de ingresos recurrentes de software como servicio (SaaS) y una margen bruta de servicios combinada del 65%.
La base de clientes de ambas empresas supera los 1,8 millones de suscriptores. Además de un significativo potencial de crecimiento a través de ventas dentro de la base de clientes, la fusión prevé un EBITDA combinado de más de 25 millones de dólares en los primeros dos años.
La unión de negocios abre oportunidades de venta cruzada y adicional a través del portafolio de soluciones combinadas, beneficiando a una base conjunta de 7.500 clientes corporativos.
Se ha programado un Bate-Papo Virtual con inversores para el martes 30 de abril de 2024 a las 9:30 a. m. (hora del este de EE. UU.).
En resumen, esta fusión posiciona a Powerfleet como una destacada empresa global de SaaS en AIoT, preparando el terreno para un crecimiento acelerado de ingresos recurrentes, mayor rentabilidad y amplias oportunidades de creación de valor para los accionistas. El enfoque se basa en una estrategia de integración de negocios sólida, respaldada por un programa robusto de expansión de EBITDA y crecimiento a medio plazo.
WOODCLIFF LAKE, NJ – 2 de abril de 2024 – Powerfleet, Inc. (Nasdaq: PWFL) y MiX Telematics Limited han concluido con éxito la fusión empresarial previamente anunciada, formando una de las mayores proveedoras globales de Software como Servicio (SaaS) en Inteligencia Artificial de Internet de las Cosas (AIoT) para activos móviles. Esta poderosa combinación crea una entidad global escalonada, con el objetivo de unificar operaciones para simplificar la forma en que los clientes gestionan, analizan y utilizan datos para impulsar el rendimiento empresarial.
Esta fusión posiciona a Powerfleet como una empresa líder global de SaaS en AIoT, preparando el terreno para el crecimiento acelerado de la facturación recurrente, mayor rentabilidad y amplias oportunidades de creación de valor para los accionistas. Según Steve Towe, CEO de Powerfleet, han implementado rápidamente una estrategia de integración de negocios que ha demostrado resultados concretos. Esta estrategia se basa en un robusto programa de expansión de EBITDA de más de 25 millones de dólares, junto con un crecimiento a medio plazo. El enfoque está diseñado para acelerar el proceso de integración y permitir que se centren rápidamente en aumentar el valor para los accionistas y mejorar la experiencia de los clientes.
Se ha nombrado un nuevo consejo de administración de Powerfleet, compuesto por Michael Brodsky como Presidente del Consejo, Steve Towe como CEO e Ian Jacobs, el ex presidente del consejo de MiX. Además, se ha anunciado la incorporación de Mike McConnell, quien aporta una amplia experiencia como director corporativo, con un enfoque en aumentar el valor para los accionistas.
“En nombre de todo el consejo, estamos emocionados por la exitosa conclusión de la fusión entre Powerfleet y MiX. Michael Brodsky, presidente del consejo de Powerfleet, comparte su confianza en que la entidad combinada surgirá como una empresa fuertemente unificada, diferenciada y eficiente. Esta unión representa una oportunidad significativa para crear valor para los accionistas y mejorar la experiencia de los clientes. ¡Un paso importante hacia el futuro!”
Steve Towe añadió: “En un mercado fragmentado, donde la consolidación y la escala siguen siendo un fuerte impulsor, Powerfleet tiene una visión y una misión claras, ancladas en nuestra plataforma Unity. Nuestro mecanismo de consumo de datos independiente de dispositivo y los recursos de integración de terceros exclusivos de Unity ofrecen un valor inigualable para nuestros clientes. Hemos unificado las operaciones, proporcionando una única fuente de información para empleados, activos y procesos, lo que permite cambios significativos y un mejor rendimiento”.
La combinación de la huella geográfica, la profunda experiencia en diversas verticales y el amplio portafolio de soluciones, junto con los extensos recursos de canales de ventas directas e indirectas, debería permitir que Powerfleet maximice las oportunidades significativas de venta cruzada y adicional dentro de la impresionante base de clientes conjunta, impulsando los ingresos recurrentes de software como servicio (SaaS). Esto posiciona a Powerfleet para avanzar hacia el cumplimiento de la Regla del 40 (crecimiento combinado de ingresos y margen EBITDA del 40% anual) dentro de los dos años posteriores al cierre de esta transacción.
Powerfleet tiene previsto llevar a cabo un Bate-Papo Virtual con inversores el martes 30 de abril de 2024 a las 9:30 a. m. (hora del este de EE. UU.). Los detalles para este evento se anunciarán próximamente.
ASSESSORES DE LA TRANSACIÓN
La William Blair & Company, L.L.C. actuó como consultora financiera, mientras que Olshan Frome Wolosky LLP y Webber Wentzel actuaron como consultoras jurídicas para Powerfleet. Por otro lado, Raymond James y Java Capital actuaron como consultoras financieras para MiX Telematics, y DLA Piper LLP (US) y Java Capital actuaron como consultoras jurídicas para MiX Telematics. El Gateway Group también actuó como consultor de relaciones con inversores para Powerfleet y MiX Telematics.
SOBRE POWERFLEET
Powerfleet (Nasdaq: PWFL; JSE: PWR; TASE: PWFL) es líder global en el sector de software como servicio (SaaS) basado en Inteligencia Artificial de las Cosas (AIoT) para activos móviles. Con más de 30 años de experiencia, Powerfleet unifica operaciones mediante el consumo, la armonización y la integración de datos, independientemente de la fuente, proporcionando información accionable para ayudar a las empresas a preservar vidas y ahorrar tiempo y recursos financieros. El valor de Powerfleet va más allá del ecosistema de datos y del compromiso con la innovación; nuestro enfoque centrado en las personas capacita a nuestros clientes para lograr mejoras significativas y sostenibles en sus negocios. La empresa tiene su sede en Nueva Jersey, Estados Unidos, con oficinas en todo el mundo. Obtén más información en https://www.powerfleet.com/..
SOBRE MiX TELEMATICS
MiX Telematics es un proveedor líder global de soluciones de gestión de flotas y activos móviles proporcionadas en software como servicio (SaaS) para más de un millón de suscriptores en más de 120 países. Los productos y servicios de la empresa ofrecen soluciones de eficiencia, seguridad y cumplimiento para flotas empresariales. MiX Telematics fue fundada en 1996 y tiene oficinas en Sudáfrica, Reino Unido, Estados Unidos, Uganda, Brasil, México y Australia, además de una red de más de 130 socios en todo el mundo. Para obtener más información, visita www.mixtelematics.com
NOTA DE ADVERTENCIA SOBRE DECLARACIONES PROSPECTIVAS
Este comunicado de prensa contiene declaraciones prospectivas en el marco de las leyes federales de valores. Los resultados reales de Powerfleet pueden diferir de sus expectativas, estimaciones y proyecciones y, por lo tanto, no se debe confiar en estas declaraciones prospectivas como predicciones de eventos futuros. Las declaraciones prospectivas se pueden identificar por palabras como “esperar”, “estimar”, “proyectar”, “presupuesto”, “prever”, “anticipar”, “intentar”, “planificar”, “poder”, “deber”, “creer”, “predecir”, “potencial”, “continuar” y expresiones similares.
Estas declaraciones prospectivas incluyen, sin limitación, las expectativas de Powerfleet con respecto a sus creencias, planes, objetivos, expectativas, anticipaciones, suposiciones, estimaciones, intenciones y desempeño futuro, así como los impactos financieros esperados de la transacción con MiX Telematics. Las declaraciones prospectivas implican riesgos significativos conocidos y desconocidos, incertidumbres y otros factores, que pueden hacer que los resultados reales, desempeño o logros sean materialmente diferentes de los resultados futuros, desempeño o logros expresados o implícitos por dichas declaraciones prospectivas. Todas las declaraciones que no sean hechos históricos son declaraciones que podrían considerarse como declaraciones prospectivas. La mayoría de estos factores están fuera del control de Powerfleet y son difíciles de predecir. Los riesgos e incertidumbres mencionados anteriormente incluyen, pero no se limitan a, riesgos relacionados con: (i) condiciones económicas y empresariales futuras, incluido el conflicto entre Israel y Hamas; (ii) la integración de los negocios de Powerfleet y MiX Telematics y la capacidad de reconocer las sinergias y beneficios esperados de la transacción con MiX Telematics; (iii) la pérdida de cualquiera de nuestros principales clientes o la reducción en la compra de nuestros productos por parte de estos clientes; (iv) el fracaso de los mercados para el desarrollo continuo de nuestros productos; (v) los efectos negativos de la transacción sobre el precio de mercado de nuestros títulos; (vi) nuestra incapacidad para proteger adecuadamente nuestra propiedad intelectual; (vii) nuestra incapacidad para gestionar el crecimiento; (viii) los efectos de la competencia de una amplia variedad de proveedores locales, regionales, nacionales y otros de soluciones inalámbricas; y (ix) otros factores según se describen en los informes periódicos presentados por Powerfleet ante la Comisión de Bolsa y Valores (“SEC”), incluidos, entre otros, los descritos bajo el título “Factores de Riesgo” en sus informes anuales en el Formulario 10-K, informes trimestrales en el Formulario 10-Q y cualquier otro archivo presentado ante la SEC de vez en cuando, disponibles en el sitio web de la SEC en http://www.sec.gov. Si uno o más de estos riesgos o incertidumbres se materializan, o si las suposiciones subyacentes resultan ser incorrectas, los resultados reales pueden variar materialmente de los indicados o anticipados por estas declaraciones prospectivas. Por lo tanto, no debe confiar en ninguna de estas declaraciones prospectivas.
Las declaraciones prospectivas incluidas en este comunicado de prensa se realizan únicamente a partir de la fecha de este comunicado de prensa, y, salvo que lo exija la ley de valores aplicable, Powerfleet no asume ninguna obligación, ni tiene la intención de actualizar o revisar públicamente ninguna declaración prospectiva posterior a eventos o circunstancias futuras.
Contactos para os inversores de Powerfleet
Jody Burfening u Carolyn Capccio
LHA Investor Relations
AIOTIRTeam@lhai.com
Contacto de media de Powerfleet
Andrea Hayton
ahayton@powerfleet.com
+1 (610) 401-1999
